---

مدير صرف العملات الأجنبية متعدد الحسابات Z-X-N
يقبل عمليات وكالة حسابات الصرف الأجنبي العالمية والاستثمارات والمعاملات
مساعدة المكاتب العائلية في إدارة الاستثمار المستقل

---



---

في مجال التداول ثنائي الاتجاه في سوق العملات الأجنبية، يعمل معظم المتداولين لحسابهم الخاص. وغالبًا ما يصاحب اختيار هذا المسار المهني العديد من التحديات والاعتبارات.

---

لا يقتصر تداول الفوركس على التحديات فحسب، بل يواجه أيضًا تحديات مثل ضعف التقدير الاجتماعي وغياب المكانة الاجتماعية التقليدية. علاوة على ذلك، قد يواجه المشتغلون بتداول الفوركس بعض الإحراج في التفاعلات الاجتماعية، نظرًا لقلة "المكانة" الكافية لدى الجمهور.
ومع ذلك، يتميز تداول الفوركس أيضًا بمزاياه الفريدة. ومن أهم هذه المزايا الحرية. فالمتداولون غير ملزمين بجداول عمل تقليدية، ولا يحتاجون إلى الحضور في الوقت المحدد لإنهاء العمل، ولا يعتمدون على آراء الآخرين في مكان العمل. تمنح هذه الحرية المتداولين قدرًا كبيرًا من الاستقلالية، مما يسمح لهم بالعمل والعيش وفقًا لخططهم ووتيرتهم الخاصة.
عند اختيار مهنة في تداول الفوركس، يحتاج المتداولون إلى الموازنة بين الحرية والاستقرار. هذا الخيار ليس مجرد تنازل بسيط، بل يشمل عوامل أعمق، بما في ذلك نظرة الفرد إلى الحياة، ونظرته للعالم، وقيمه. بالنسبة للبعض، الحرية هي قيمتهم الأساسية، وهم على استعداد للتضحية بالاستقرار والتقدير الاجتماعي الذي توفره المهن التقليدية من أجل هذه الحرية. بالنسبة لآخرين، قد يكون الاستقرار والمكانة الاجتماعية أكثر أهمية، وقد يختارون مسارًا وظيفيًا أكثر تقليدية.
لذلك، فإن اختيار تداول الفوركس كمهنة لا يتطلب فهمًا عميقًا للسوق والمهارات المهنية فحسب، بل يتطلب أيضًا فهمًا واضحًا للقيم الشخصية. يعكس هذا الاختيار فهم الشخص المختلف وسعيه للحياة؛ سواءً اختار الحرية أو الاستقرار، فهو انعكاس لقيمه الشخصية.

في ظل آلية التداول ثنائية الاتجاه لسوق الفوركس، يجب على المستثمرين الحفاظ على فهم واضح للسوق، وأن يكونوا حذرين بشكل خاص من سلوك مؤسسات التداول الكمي عالي التردد.

---

من منظور النظام البيئي العالمي الحالي لسوق الصرف الأجنبي، أصبحت صناديق التداول الكمي عالي التردد، التي تستفيد من سرعات تداول فائقة السرعة، ونماذج خوارزمية معقدة، وفهم عميق للبنية الدقيقة للسوق، من المشاركين الرئيسيين في السيولة ومؤثرين في الأسعار. ضمن هذا النظام البيئي للتداول، غالبًا ما يكون المتداولون اليوميون الأفراد بمثابة "مزودي السيولة" الرئيسيين لهذه المؤسسات، وهم أيضًا الهدف الأساسي لنموذج ربحهم.
يخلق سلوك التداول لدى المتداولين اليوميين الأفراد "توافقًا واضحًا بين العرض والطلب" مع المنطق الاستراتيجي لشركات التداول الكمي عالي التردد. من ناحية، يتخذ مستثمرو التجزئة عادةً قرارات التداول بناءً على تقلبات الأسعار قصيرة الأجل، أو إشارات المؤشرات الفنية، أو العواطف الشخصية خلال التداول اليومي. يتداول هؤلاء المستثمرون بشكل متكرر، ويحتفظون بمراكزهم لفترات قصيرة (غالبًا ما تتراوح بين دقائق وساعات)، ويضعون أوامر متفرقة نسبيًا. من ناحية أخرى، تعتمد الاستراتيجيات الأساسية لشركات التداول الكمي عالي التردد (مثل صناعة السوق، والمراجحة، وتتبع الاتجاهات) بشكل كبير على سيولة السوق، وتوفر لهم الأوامر المتفرقة لمستثمري التجزئة أطرافًا مقابلة كثيرة. على سبيل المثال، خلال فترات التماسك في سوق الصرف الأجنبي، تكون تقلبات الأسعار ضئيلة واتجاهها غير واضح. يمكن للنماذج الكمية عالية التردد تنفيذ عمليات المراجحة بسرعة من خلال التقاط إشارات دقيقة مثل فروق الأسعار وتغييرات دفتر الأوامر من مستثمري التجزئة، وبالتالي الشراء بسعر منخفض والبيع بسعر مرتفع. ومع ذلك، نظرًا لارتفاع تكاليف المعاملات (فروق الأسعار والرسوم) وبطء رد الفعل، غالبًا ما يراكم مستثمرو التجزئة الخسائر من خلال التداول المتكرر، مما يُصبح مصدرًا مهمًا للربح للمؤسسات.
بالانتقال إلى سوق الأسهم، وخاصةً خلال فترات الدمج العالية، يُظهر "منطق الحصاد" لمؤسسات التداول الكمي عالي التردد خصائص متشابهة ومتميزة. لا يزال هدفها الرئيسي هو متداولي التجزئة على المدى القصير، بينما يبقى تأثيرها على المستثمرين على المدى الطويل محدودًا نسبيًا. من منظور آليات التداول، يعتمد التداول الكمي عالي التردد على تقلبات الأسعار قصيرة الأجل وتغيرات تدفق الطلبات لتحقيق الربح، وترتبط فعالية استراتيجياتها سلبًا بفترة الاحتفاظ. بالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل، تستند قراراتهم الاستثمارية إلى عوامل طويلة الأجل مثل أساسيات الشركة واتجاهات القطاع. تمتد فترات الاحتفاظ عادةً لعدة سنوات. خلال هذه الفترة، وحتى مع تقلبات السوق قصيرة الأجل أو تدخل المؤسسات الكمية من التداول عالي التردد، من غير المرجح أن تغير هذه المؤسسات استراتيجياتها بسهولة، ناهيك عن تصفية مراكزها بشكل متكرر.
هذا الاختلاف في فترات الاحتفاظ يمنع شركات التداول الكمي عالي التردد من "حصاد" المستثمرين على المدى الطويل بفعالية. من ناحية، يمنع انخفاض وتيرة تداول المستثمرين طويلي الأجل الشركات الكمية من توفير سيولة ثابتة للأطراف المقابلة. من ناحية أخرى، تكافح استراتيجيات التداول عالية التردد للشركات الكمية لتحقيق عوائد فائضة من اتجاهات أسعار الأسهم المستقرة طويلة الأجل، وقد تؤدي حتى إلى خسائر بسبب التباعد بين اتجاهات السوق والتقلبات قصيرة الأجل. في المقابل، يتوافق سلوك تداول متداولي التجزئة قصيري الأجل بشكل وثيق مع المنطق الاستراتيجي للشركات الكمية - فتحهم وإغلاقهم المتكرر للمراكز، وحساسيتهم للتقلبات قصيرة الأجل، واستجابتهم المتأخرة لإشارات السوق تجعلهم الفئة المستهدفة الرئيسية للشركات الكمية لتحقيق الربح.
باختصار، سواء في سوق الصرف الأجنبي أو سوق الأسهم شديدة التقلب، فإن هدف الربح الأساسي لشركات التداول الكمي عالي التردد هو متداولي التجزئة قصيري الأجل خلال اليوم. يمكن لمستثمري الأجل الطويل، نظرًا لاختلاف فترات الاحتفاظ ومنطق التداول لديهم، تجنب تأثير هذا التداول بفعالية. بالنسبة للمستثمرين الأفراد، إذا أرادوا تقليل المخاطر في سوق يهيمن عليه التداول الكمي، فعليهم إعادة تقييم استراتيجياتهم في التداول، وتقليل التداول المتكرر قصير الأجل، والتركيز بشكل أكبر على قيمة الاستثمار طويل الأجل لتجنب الوقوع فريسة الشركات الكمية.

في تداول الفوركس ثنائي الاتجاه، يبدأ المتداولون المبتدئون بمحاولة التبسيط، مُشيرين بذلك إلى نهاية تعلمهم النظري.

---

في هذه المرحلة، يبدأون بتنظيم وتصفية الكم الهائل من المعرفة، والفطرة السليمة، والخبرة، والتقنيات، والتدريب النفسي المتراكم خلال عملية التعلم. ومع ذلك، وعلى الرغم من تلخيص هذه المعلومات وتعميمها وتصفيةها وغربلتها بشكل منهجي، إلا أنهم ما زالوا يجدون صعوبة في التخلص من المعلومات غير المفيدة والاحتفاظ بالجوهر، والتخلص من المعلومات غير المفيدة والاحتفاظ بالأساسيات. نتيجةً لذلك، يفشلون في تطوير نظام واستراتيجية ومنهجية استثمار وتداول موجزة وفعّالة.
يُعدّ الانتقال من مبتدئ إلى خبير، ثم إلى خبير، مرحلةً حاسمةً في نموّ متداول الفوركس. يشبه الأمر فرخًا على وشك الفقس أو طفلًا على وشك الولادة. للأسف، يغادر معظم المتداولين سوق الفوركس قبل هذه اللحظة الحاسمة. يكمن التحدي في هذه المرحلة في حاجة المتداولين إلى البناء على المعرفة النظرية، والتحقق من استراتيجيات التداول الخاصة بهم وتحسينها من خلال الممارسة، والتحلّي بالصبر والمثابرة للتغلب على تعقيدات السوق وعدم اليقين فيه.
خلال هذه العملية، يحتاج المتداولون إلى التفكير باستمرار في أساليب تداولهم وتعديلها، وتعلّم كيفية تحديد المعلومات والاستراتيجيات غير الفعّالة واستبعادها عمليًا، والتركيز على مبادئ تداول فعّالة حقًا تناسبهم. لا يتطلب هذا الانتقال من النظرية إلى التطبيق تراكم المعرفة فحسب، بل يتطلب أيضًا التحسين المستمر لنظام التداول وتحسينه من خلال الممارسة. بهذه الطريقة فقط، يمكن للمتداولين البقاء والازدهار في بيئة سوق الفوركس المعقدة، وتحقيق الانتقال في النهاية من مبتدئ إلى خبير.

في تداول الفوركس ثنائي الاتجاه، يُعد الصبر أحد أهم عوامل النجاح، بينما يؤدي قلة الصبر غالبًا إلى فشل معظم المتداولين. في الواقع، يفشل 99% من متداولي الفوركس بسبب عدم قدرتهم على الصبر.

---

هذه الظاهرة شائعة في سوق الفوركس. يسارع العديد من المتداولين إلى دخول السوق قبل أن يصل السعر إلى مستويات الدعم أو المقاومة الرئيسية، مما يؤدي إلى توقف التداول خلال تقلبات السوق المستمرة. عندما يصل السعر أخيرًا إلى هذه المستويات الرئيسية، غالبًا ما يثنيهم ذلك عن معاودة دخول السوق بسبب أوامر وقف الخسارة والخسائر السابقة، مما يُفقدهم فرص ربح محتملة.
حتى أولئك المتداولون الذين ينتظرون بصبر وصول السعر إلى مستويات الدعم أو المقاومة الرئيسية قبل دخول السوق يواجهون تحديات نفسية كبيرة أثناء عملية الاحتفاظ بالصفقات. غالبًا ما يعجزون عن تحمّل خوف الخسائر العائمة أو إغراء الأرباح العائمة، مما يُفضي في النهاية إلى إغلاق صفقاتهم قبل الأوان. هذا التقلب النفسي يمنع العديد من المتداولين من الالتزام بخطط تداولهم والفشل في تحقيق العوائد المتوقعة.
علاوة على ذلك، حتى أولئك المتداولون الذين يستطيعون تحمّل خوف الخسائر العائمة وجشع الأرباح العائمة بعد دخول السوق يجدون صعوبة في تحمّل التقلبات طويلة الأجل وتماسك حركة الأسعار. هذا التقلب المتكرر في الأسعار يُرهق المستثمرين بشدة، ويفقد العديد من مستثمري المدى الطويل صبرهم تدريجيًا في هذه المحنة، ويغلقون في النهاية صفقاتهم قبل الأوان لجني الأرباح. هذا العبء النفسي يدفع العديد من المستثمرين الذين كان من الممكن أن يتمتعوا بعوائد أكبر إلى الخروج من السوق قبل الأوان.
في النهاية، فقط 1% من متداولي الفوركس على المدى الطويل الذين يحافظون على صبرهم، ويلتزمون بخطط تداولهم، ويتحملون تقلبات الأسعار المطولة، سيصبحون أكبر مُجمّعي ثروات. هؤلاء المتداولون، بانتظارهم بصبرٍ لنقطة الدخول المثلى، والتمسك بمراكزهم، ومقاومة مختلف الإغراءات والضغوط النفسية، يحصدون في النهاية ثمارًا وفيرة في السوق. لا ينبع نجاحهم من فهمهم العميق للسوق فحسب، بل أيضًا من صبرهم الراسخ وثباتهم الذهني القوي الذي يُظهرونه خلال عملية التداول.

في سوق تداول الفوركس ثنائي الاتجاه، تنتشر ظاهرة تستحق التعمق في دراستها: حتى بعد فترة طويلة من الخبرة العملية - من فترة تجريبية أولية لمدة ثلاث سنوات إلى فترة بناء خبرة لمدة خمس سنوات، بل واستمرار بعضهم لأكثر من عقد - لا يزال العديد من المتداولين غير قادرين على اختراق حاجز مهارات "مرحلة المبتدئين"، ويظلون عالقين في مستوى المبتدئين بمعرفة تداول غير واضحة، واستقرار تشغيلي ضعيف، وربحية محدودة.

---

إن معضلة "استثمار الوقت لا يتناسب مع تطوير المهارات" لا تُسبب للمتداولين خسائر مالية فحسب، بل تدفعهم أيضًا بسهولة إلى الشك في أنظمة تداولهم، مما يُضعف حماسهم وثقتهم الأولية من خلال التجربة والخطأ المتكرر.
السبب الجذري لهذه المعضلة ليس نقص الرغبة في التعلم، ولا هو التردد في الاستثمار في تحسين التداول. في المقابل، فإن الغالبية العظمى من المتداولين الذين انخرطوا بعمق في السوق لفترة طويلة قد بذلوا جهودًا كبيرة في بناء مهاراتهم في التداول. فهم يقضون شهورًا، بل سنوات، في دراسة كتب نظرية الفوركس، التي تغطي مواضيع تتراوح من تأثير المؤشرات الاقتصادية الكلية على أسعار الصرف إلى تطبيق أدوات التحليل الفني مثل أنماط الشموع والمتوسطات المتحركة. ويكرسون جهدًا كبيرًا لتتبع ديناميكيات السوق، مع التركيز على الأحداث الرئيسية التي تؤثر على تقلبات سوق الفوركس، مثل السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي والصراعات الجيوسياسية، في محاولة لاغتنام فرص التداول. حتى أن بعض المتداولين يلتحق بدورات تداول احترافية لتعلم نماذج إدارة المخاطر، وتقنيات التحكم في المراكز، بل ويشاركون في تدريبات علم نفس التداول، على أمل تجاوز العقبات من خلال التعلم المنهجي. ويمكن القول إن معظم المتداولين على المدى الطويل لا يتراخون أبدًا في مرحلة "تراكم المعرفة والخبرة".
تكمن المشكلة الأساسية التي تعيق المتداولين حقًا عن تجاوز العقبات في تقدمهم تحديدًا في مرحلة "الصقل والتحويل". غالبًا ما تكون هذه المعرفة، المتراكمة من خلال الدراسة والتطبيق العملي، مجزأة ومبعثرة: قد تكون أسلوبًا لتحليل الأنماط الفنية من كتاب، أو أنماط سوق قصيرة الأجل مستفادة من صفقة ناجحة، أو استراتيجيات متمايزة يُدرّسها مدربون في دورات مختلفة. ومع ذلك، يفشل معظم المتداولين في دمج "نقاط المعرفة" و"نقاط الخبرة" المتناثرة بشكل منهجي. فهم لا يلخصون ولا يُعمّمون لتحديد الروابط المنطقية بين وحدات المعرفة المختلفة، ولا يُجرون عمليات تصفية وفحص مُستهدفة، مما يُفشلهم في تمييز الخبرات التي تنطبق على بيئات سوقية مُحددة والنظريات التي لم تعد صالحة في سيناريوهات التداول الحالية.
هذه الحالة من "التراكم دون تحسين" تمنعهم من إكمال التحول الجوهري المتمثل في "إزالة الأخطاء والحفاظ على الصحيح، وتحسين الخشن والحفاظ على الجيد". بطبيعة الحال، من الصعب تطوير نظام تداول احترافي مغلق منطقيًا، يتكيف مع أسلوب تداولهم، ويكون موجزًا ​​وفعالًا. في النهاية، لا يزال المتداولون يقعون في فخ "اتخاذ القرارات بناءً على الحدس" و"تغيير الاستراتيجيات بشكل متكرر". حتى مع سنوات من الخبرة في التداول، من الصعب تحقيق تقدم كبير في مهاراتهم.

---

---

• 
• 

---

008613711580480

008613711580480

008613711580480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China·Guangzhou

---